国内前十大私募基金公司排名(etf 手续费)
国内前十大私募基金公司排名(etf 手续费)
炒股太难？小编带你从零经验变为炒股大神，今天为各位分享《「国内前十大私募基金公司排名」etf 手续费》，是否对你有帮助呢？
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近日，2022年度 “PEI 300”全球私募股权投资机构榜单正式揭晓。在全球排名榜当中，华兴资本位列150名，该排名较去年有明显提升；在上榜的中国内地私募股权投资机构中位列第7名。
华兴资本集团自2013年开始私募股权投资管理业务，截至2021年12月31日，投资管理业务的资产管理规模约490亿人民币，其中旗下华兴新经济基金管理资产达到约368亿人民币，主要投资方向包括智能制造、科技、数字健康、新消费和企业服务领域。截至目前，华兴新经济基金已收获了包括美团、贝壳、药明康德、哔哩哔哩、理想汽车、泡泡玛特、华大智造、商汤科技、纳微半导体、创新奇智在内的多家上市企业，并在目标赛道收获了一批*项目，包括蜂巢能源、追觅、加特兰、华控清交等百余家*企业。
华兴新经济基金目前管理着四支美元基金和四支人民币基金，专注于智能制造、科技、数字健康、新消费、企业服务这五大领域，从中寻找利用科技创新促进中国智能经济转型的领军企业，为中国的经济发展注入新的动能与活力。
作为扎根中国本土市场，长期看好中国发展前景的私募股权基金，华兴新经济基金高度关注时代大势与行业周期性变化，坚持开放的心态与辨证的思维，在应对动荡变革的外部环境与外来挑战时表现出了极大的韧性。未来，华兴新经济基金将持续捕捉智能经济领域最有潜力及成长空间的优质公司，以专业及全周期服务能力获得稀缺投资机会，为被投企业提供更有针对性的服务，为LP创造更丰厚的回报，为社会和经济创造效益。
关于PEI300榜单：
PEI 300 榜单由权威的行业媒体《国际私募股权》(Private Equity International)推出，旨在追踪全球私募股权行业发展轨迹，被认为是业界最知名的榜单之一。榜单按照过去五年各家机构在私募股权投资领域的融资额进行排名。
一边是指数基金规模和业绩大爆发，一边是指数基金费率“价格战”愈演愈烈。2019年，越来越多的基金公司将指数产品的布局上升到战略层面。
今年以来，越来越多的基金公司加入了指数基金“价格战”，已有平安、易方达、中邮、银华等基金公司下调ETF产品管理费及托管费，产品费率已刷出行业新低。
反观海外市场，富达基金推出零费率指数产品，领航基金宣布为平台上大部分ETF提供免佣交易，贝莱德也下调了规模*的iShares S&P 500 Index Fund管理费率。海内外资金管理行业价格战竞争显得愈发白热化。
指数基金费率创出新低
今年以来，越来越多的国内公募基金公司效仿海外字数基金巨头，下调ETF产品费率。
早在今年2月，平安基金推出的创业板ETF采用了“0.15%管理费+0.05%托管费”的低费率策略模式。公告显示，该基金的管理费按前一日基金资产净值的0.15%年费率计提，托管费按前一日基金资产净值的0.05%年费率计提。
此举令平安创业板ETF成为全市场费率*的ETF指数产品，绝大多数股票型ETF的年管理费率还停留在0.5%、托管费率0.1%的水平。随后，头部基金公司易方达跟进。
易方达基金4月份公告称，下调中证500、易方达MSCI中国A股两只ETF及其联接基金，由之前的0.5%管理费与0.1%托管费下调至管理费0.15%、托管费0.05%。
易方达表示，下调费率是为了更好地满足广大投资者的投资理财需求，降低投资者的理财成本。费率调整后，上述4只基金的管理费与托管费合计均为0.20%/年。在沪深300、中证500、MSCI中国A股国际通指数相关ETF标的中，易方达基金相关产品费用*。
5月以来，又有三家基金公司的指数产品“降费揽客”。富国基金*发行的创业板ETF产品，管理费0.3%，托管费0.1%。银华基金发行的深100ETF，管理费0.2%，托管费0.1%。此外，中邮中证价值回报量化策略指数基金将托管费和管理费都下降50%，管理费降至0.5%。
而去年成立的银华央企结构调整ETF、华夏央企结构调整ETF、博时央企结构调整ETF共3只基金同样采取了“0.15%管理费+0.05%托管费”的低费率模式。
一般来说，评价某指数基金经理管理能力的“强弱”，其中一个重要指标就是“跟踪误差”，跟踪误差越小则管理能力越强。但是随着量化技术的逐渐成熟，基金经理彼此之间的跟踪误差已经非常接近，尤其对于主流的宽基指数基金来说更是如此。所以，对于基民而言，交易费率更低廉的指数基金无疑更具有市场竞争力。
费率下降为长期趋势
反观美国成熟市场，指数基金费率在几家巨头之间的竞争也愈发白热化。从今年7月开始，追踪标普500指数的贝莱德iShares S&P 500 Index Fund的管理费率将从当前每1万美元收取4美元降至1.25美元，降幅接近70%，这是贝莱德历史上指数类共同基金所收取的*费率。
摩根大通则推出了*收费美股ETF，其BetaBuilders美国股票ETF只收取0.02%的费用。富达投资（Fidelity Investments）则已经从去年开始提供免费的指数基金产品，两只产品分别命名为富达零费率全市场指数、富达零费率国际指数基金。
“长期来看肯定是指数产品降低费率肯定是一个趋势，国际市场也经历了成熟的发展过程。在这个过程中，每家公司根据自己的实际情况去实施这件事。整个过程会比较长一点，也不是一蹴而就的。”南方基金指数投资部基金经理周豪表示，“我们也会走到这一步，但在某些阶段，客户关心的还有其他更重要的问题，比如说流动性、整个跟踪效果。”
费率战的硝烟之下，行业如何探索主题创新产品，也成为热议的话题。
华泰柏瑞基金指数投资部总监柳军认为，如何让产品更具吸引力，除了降费这个方式以外，还包括营销、推广、产品的交易和流动性等综合因素。与此同时，基金行业开发更新颖的产品，如Smart Beta主动量化类基金更具有动力。
“我们不会主动去打响价格战，作为基金管理人，指数产品的生产成本是蛮高的，而且面临巨大的市场竞争。但另一方面，通过增加开发、扩大收益也能覆盖费率上的成本，这会反向推动Smart Beta产品成为市场主流。”柳军表示。
也有公司反对价格战
对于部分基金公司下调指数产品费率的势头，也有业内人士旗帜鲜明地投反对票。
“国泰的态度是这样，虽然行业部分在降，但我们不是很赞同，一定要跟的话，我们肯定是中后期才跟随。”国泰基金量化投资事业部总监梁杏表示。
她从三方面分析了为何国泰现阶段不会下调指数产品费率的原因：
首先，国内指数产品和美国的模式很不一样，美国虽然低费率，但是基金公司还能收取融券的费用，这在国内是不包括在内的；
其次，指数类产品本身的成本较高，包括发行成本、系统成本、运行成本、持续营销、做市成本等。在目前千分之五的管理费之下，已经有流动性不佳的基金，费率再降的话，产品的进出成本更高。“试想一下，买一个流动性不好的ETF，里面隐含的综合成本巨大，降费不能解决所有的问题，综合成本决定了基金公司运营的差异和水平。”
最后，如果价格战在全行业蔓延并愈发激烈，最后形成寡头垄断格局。中小基金公司因为运维成本过高，无力再做此类产品，而大型基金公司又可能再把费用涨回去，这不是没有可能的。“坐到我的位置上就会理解，基金公司做一个ETF，或者做指数产品的时候，我们承担的成本到底有多高。”
对于价格战蔓延下的担忧不止国泰一家，汇添富基金有关人士同样表达了类似看法。
“降低费率，不论基金公司愿不愿意接受，这都已经成为事实。基金公司*可以应对的，就是去打造具备特色化的产品。”汇添富基金ETF基金经理过蓓蓓表示。
她认为，对于同质化产品，投资者大概率会选择费率更低的品种。然而基金公司对于指数产品，从设计到发行，从产品流动性维护到后期的营销，基本都在基金公司体系内完成，而美国市场，很多基金的外部销售是其他公司在推进，销售渠道这块就减少了很大的费用。
“基金公司维持这个业务需要一定的成本，没有任何商业可以在亏本的情况下长期维持。如果价格战蔓延，商业必然萎缩，最后就剩下几家基金公司在提供指数化产品，投资者的选择也更少了。这意味着，基金公司需要设计更多特色化产品应对价格战的趋势，另一方面，也希望投资者能理解目前基金市场的现状。”过蓓蓓说。
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中国私募基金经理排行榜揭晓！截至2022年4月底，私募排排网按照基金经理不同区间业绩进行排名，分别评选出近五年和近十年的经理前二十名，以供投资者参考。
市场近日震荡上行，上证指数从五一节前的*2866一路逼近3100点，机构赛道品种较强，权重股涨幅较大，从板块上看，反弹依然围绕“稳增长”主线和消费政策预期。随着房产政策解绑、游戏版号重启、各地宣布解封等利好消息发酵，将会对目前处于反复磨底阶段的A股市场起到极大的信心提振作用。
从私募基金经理年化收益榜上看，今年市场风格切换快、震荡幅度大，能同时登上近五年与近十年私募基金经理年化收益榜的就更加考验了基金经理的长期投资业绩和中期投资业绩，目前仅有林园同时登上近五年与近十年私募基金经理年化收益榜。
五年年化榜单：廖茂林夺冠，姚跃厚积薄发
具体来看，近五年基金经理为正圆投资廖茂林，旗下有业绩展示的基金为10只，近五年收益为***%，年化收益为***%，根据私募排排网公开资料显示，廖茂林毕业于西南大学并取得计算机、金融双学士，现任正圆投资总经理/投资总监，具有十年以上证券分析、投资经验，善于发掘公司基本面拐点。得益于具备完整的计算机与金融双学科知识体系，对TMT行业形成了独特完整分析框架。坚持价值与成长并重，对于上是公司财务数据具有敏锐的洞察能力。
亚军是万方资产钱伟，近五年收益为***%，年化收益为***%；万方资产成立于2015年11月，目前员工总数超过40人，其中投研团队20人左右，研究覆盖全行业。钱伟为万方资产创始人兼投资总监，北京大学法学硕士，具备十余年的实战投资经验，经历了中国证券市场多轮牛熊转换积累了丰富的投资经验。
值得一提的是第五名仙人掌私募基金姚跃，近五年收益为***%，年化收益为***%。仙人掌私募基金公司实控人姚跃拥有14年证券市场研究、投资经验，曾是汇添富基金第一批行业研究员，2014年起担任阳光私募基金研究副总监、投资总监等职位，目前是仙人掌私募的合伙人、投资总监。
姚跃擅长把握时代脉络，抓住核心矛盾，聚焦解决核心矛盾的产业链和公司，参与大级别的投资机会。私募排排网数据显示，他旗下的“仙人掌盈沣远航一号”成立于2017年4月，截至2022年5月6日该产品累计收益***%，年化收益达到***%，超额收益高达***%。
赛亚资本罗伟冬、均成资产司维、大禾投资胡鲁滨、新智达投资苏武康、深圳量道投资刘亦霆近五年收益率为***%、***%、***%、***%、***%，分别位列近五年私募基金经理年化收益榜的第六到第十名。
十年年化榜单：庄涛蝉联*，林园屈居第二
盘京资本的庄涛夺得近十年私募基金经理年化收益榜*，他取得了近十年的收益率高达***%，年化收益为***%的*成绩。盘京投资成立于2016年，是中国*的私募证券投资基金管理人之一，公司由多位长期业绩卓越、并且具备相同价值观的*投资人创办，是一家以合伙人制度为基础，平台化运营的投资管理机构。庄涛，在读博士，CFA，任盘京投资有限合伙执行事务合伙人。
亚军为汉中林园投资的林园，他管理的产品近十年收益为***%，年化收益为***%，值得关注的是林园管理的产品数量高达178只，在管理这么多的产品的情况下取得如此的成绩实属不易。林园自1989年以8000元入市，到目前个人及家族穿透累计持有股票市值超过数百亿元，林园的思维方法本身不受到特定市场机制、文化环境的局限，具有比较普适的方法优势和思维优势。
季军是新思哲投资韩广斌，他管理的7只产品近十年收益率为***%，年化收益为***%。新思哲投资成立于2009年，注册资本为1000万人民币。其管理团队和投资研究队伍大都来自国内知名研究机构，具有多年的行业经验，韩广斌为其公司创立人之一，擅长上市公司估值及行业基本面分析及宏观策略应用，注重宏观和微观的把握，操作风格灵活，目前旗下产品处于国内领先水平。
景林资产蒋彤、易鑫安资管栾鑫、格林施通余军、明河投资张翎、鸿道投资孙建冬、混沌道然投资王歆、名禹资产王益聪近十年收益率为***%、***%、***%、***%、***%、***%、***%，分别位列近十年私募基金经理年化收益榜的第四到第十名。
规则说明
①数据来源：私募排排网，截至2022年4月底，参与排名的基金经理管理的、且在运行中的产品数量须在3只（包括3只）以上，所在机构管理规模在5亿以上。
②风险揭示：投资有风险，本资料涉及基金的过往业绩不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成基金业绩表现的保证，我司未以明示、暗示或其他任何方式承诺或预测产品未来收益。投资者应谨慎注意各项风险，认真阅读基金合同、基金产品资料概要等销售文件，充分认识产品的风险收益特征，并根据自身情况作出投资决策，对投资决策自负盈亏。
一季度A股深度探底，MSCI中国A股指数下跌15.10%。申万一级行业方面，电子、国防军工、汽车、家用电器、食品饮料均回落超过20%。整体来看，2020年涨幅居前的行业今年多出现均值回归。
疫情中首当其冲的商贸零售连续三年下跌，2020年、2021年下跌0.22%和4.60%，2022年一季度跌幅扩大至14.44%。连续两年被行情“痛击”的房地产、银行凭借低估值优势逆势翻红，单季上涨7.27%、1.66%。煤炭更是连涨三年，2020年、2021年、2022年一季度的涨幅分别达到7.05%、39.60%、22.63%。
私募行业方面，一季度事件驱动、股票策略表现垫底，股票策略私募基金的平均收益率为-11.90%，正收益占比10.49%，首尾收益差302.36%。
5亿以下“小而美”突出重围，主观派私募领衔榜单
私募排排网在运行中股票策略产品数在3只（包含3只）以上，旗下3只（包含3只）以上产品当月净值已更新，且公司代表产品当月净值已更新的私募机构中，筛选出2022年一季度股票策略50强私募。
50强私募中，0~5亿规模私募共计40家，占比达到80%。其次是10~20亿规模私募，共计4家上榜，分别是日斗投资、梅山保税港区盛麒资产、信璞私募基金、前海泽源私募证券基金。
5~10亿、20~50亿各有3家和2家私募入围，分别是前海钰锦投资、祎童源资产、在赢资产，和量利投资、君之健投资。国内首家百亿外资私募——桥水(中国)投资，是本期*上榜的百亿级私募。
据统计，50强私募一季度的平均收益率为13.26%，大幅跑赢MSCI中国A股指数等市场指数的同期涨跌幅。
玄卜投资、弘阳信基金、宏翼投资获得2022年一季度股票策略50强的冠、亚、季军。
玄卜投资成立于2014年，办公地位于上海，策略构成为***主观多头。玄卜坚持基本面投资，偏好有业绩支撑、治理*、有积极进取心的上市公司，在具体标的选择上，寻找在基本面和估值面上存在预期差的上市公司。旗下有业绩展示的3只产品“玄卜善言”、“玄卜善仁”、“玄卜善时”，近半年的收益率分别为***%、***%、***%。
弘阳信基金是一家2017年成立的济南私募，旗下产品股票策略占比75%，细分上均属于主观多头，复合策略占比25%，均属于主观多策略。弘阳信基金基于长期价值投资的理念，建立收益风险配比决策模型，采用调研、投资决策、主动交易等多组合策略的决策机制进行投资。
宏翼投资是一家2015年成立的上海私募，策略上兼具主观多头和量化多头，涉及相对价值的套利策略，和管理期货的量化套利。
宏翼投资从底层逻辑出发，构建“周期决定配置，价值决定选股，预期决定估值”的投资体系，坚持“好公司、好价格”的价值投资原则，研究行业发展规律与公司经营管理，逆向选择，把握市场估值节奏，把价值投资放在市场中接受反馈，建立纠错机制，严格控制风险，还借助大数据和算法的力量，采用量化交易规避个人情绪的影响。
除上述私募外，还有财智聚资产、前海金凯龙基金、诚汇投资、天意仁和、日斗投资、前海阳光宝私募证券基金、力拓睿合投资入围榜单前十。
本次入围50强榜单的私募中，主观派占据对优势，有多达43家入围私募旗下股票产品以主观多头数量占优。仅自动赢投资、子正资产、前海泽源私募证券基金、君翼投资、在赢资产旗下产品主策略为量化多头，中富私募基金、创富金泰旗下产品主策略为股票多空。
地区分布方面，深圳超越上海，成为上榜数量最多的城市，上榜数量多达18家，上海地区16家私募上榜，北京地区上榜6家。
5亿以上10家强势登榜，日斗、前海钰锦、祎童源前排“落座”
都说“规模是业绩的敌人”，从一季度的表现来看，在总数不占优的情况下，仍有10家5亿以上规模私募脱颖而出，顺利入围股票策略50强，它们分别是日斗投资、前海钰锦投资、祎童源资产、量利投资、梅山保税港区盛麒资产、君之健投资、信璞私募基金、桥水(中国)投资、前海泽源私募证券基金、在赢资产。
日斗投资是一家深圳地区的股票策略主观派私募，成立于2016年，其代表产品“日斗合众”、“日斗枫藤价值一号私募证券投资基金”近半年的收益率分别为***%和***%，另一只产品“日斗博益”近半年的收益达到了***%。
日斗奉行“研究员式”的投资，认为没有认知优势就不能穿越波动，并要求基金经理对所投公司的熟悉度要以研究员为标准，掌握第一手的信息和资料。选股方面，日斗看好的上市公司具有四个特点：低估值、高现金流、高分红、可持续。日斗相信，一些股票的长期上涨具有必然性，因此不排斥以重仓进行配置，仓位可高达120%。
前海钰锦投资是一家2015年成立的深圳地区股票策略主观派私募，旗下8只运行中产品今年一季度的收益率全部飘红。前海钰锦投资定位于做具有独立投资视角的价值投资人，持续投资于创造经济价值、推动社会发展的实体型企业，受托管理的资金主要来自具备长线投资需求的投资者。
祎童源资产是一家2015年成立的天津私募，旗下产品策略多元化，涉及股票策略、债券策略、管理期货、相对价值、复合策略、组合基金，其中股票策略以主观多头为主，旗下主观多头产品“祎童源达润成长”近半年的收益率为***%。
另有量利投资、梅山保税港区盛麒资产、君之健投资、信璞私募基金、桥水(中国)投资、前海泽源私募证券基金、在赢资产等私募，不仅一季度入围股票策略50强，管理规模亦超过5亿。
桥水(中国)投资是本期榜单中“硕果仅存”的一家百亿级私募，不过其产品多成立于2021年的11月。从收益表现上看，虽然这些产品一季度的收益大多翻红，但幅度均不突出，或与其建仓尚未完毕有关，后续表现仍待观察。
规则说明
①数据来源：私募排排网，截至2022年3月底，公司运行中股票策略产品数量在3只（包含3只）以上，公司代表产品当月净值已更新，且3只（包含3只）以上产品当月净值已更新。
②公司排名计算规则：以公司旗下股票策略基金的月度收益算术平均作为公司月度收益，若公司近期新发产品较多，则公司业绩排名或受此规则影响。
③风险揭示：投资有风险，本资料涉及基金的过往业绩不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成基金业绩表现的保证，我司未以明示、暗示或其他任何方式承诺或预测产品未来收益。投资者应谨慎注意各项风险，认真阅读基金合同、基金产品资料概要等销售文件，充分认识产品的风险收益特征，并根据自身情况作出投资决策，对投资决策自负盈亏。
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